股份組合英文解釋翻譯、股份組合的近義詞、反義詞、例句

英語翻譯：

【經】 joint stock association

share; stock
【經】 interest; share; shares; shares of stock

constitute; assemble; scheme; weave
【計】 combinatory; combining
【經】 combination

股份組合（Stock Portfolio）指投資者持有的多種股票資産的集合性配置，其核心目标是通過分散投資降低風險并實現資本增值。根據國際證券管理機構（IOSCO）的定義，股份組合的構建需遵循以下原則：

資産多元化
投資者通過購買不同行業、市值規模（如藍籌股與成長股）及地域分布的股票，減少單一證券波動對整體收益的影響。研究表明，包含10-15支相關性較低的股票可有效分散非系統性風險。
風險收益平衡
采用現代投資組合理論（Modern Portfolio Theory）中的均值-方差分析框架進行優化，數學表達式為：

$$ max quad E(R_p) = sum w_iE(R_i)

$$

$$ text{s.t.} quad sigma_p = sumsum w_iwjsigma{ij} leq V

$$

其中$w_i$代表第i支股票的權重，$E(R_p)$為組合預期收益，$sigma_p$為組合方差（《金融經濟學雜志》第45卷）。
動态調整機制
依據市場周期調整行業配置比例，例如經濟擴張期增加周期性股票（如原材料、工業闆塊），衰退期側重防禦性股票（如公用事業、必需消費品）。美國金融業監管局（FINRA）建議每季度進行再平衡操作。
流動性管理
保持組合中高流動性股票占比不低于30%，确保在市場波動時可快速調整倉位。紐約證券交易所流動性指數顯示，市值前20%的股票日均成交量占全市場65%以上。

股份組合的詳細解釋
股份指企業所有權的一部分，代表股東在公司中的權益，通常以股票形式存在。它包含三層含義：

組合指将不同資産（如多隻股票）按比例配置成一個整體投資策略，常用于分散風險、優化收益。

股份組合（或稱股票組合）即通過持有不同公司的股份（股票），形成多元化的投資組合。其核心作用包括：

應用場景：

提示：股份組合需結合基本面分析（如公司業績）和技術分析（如趨勢指标）進行動态管理，建議參考專業工具或平台優化配置。